趙涵來赴宴,發現朱啟文叫了日本人,趙涵并不買日本人的賬,在趙涵離去的時候,遭到槍戰。朱啟文聽到外面的槍聲,向武田表示,離了飯桌就殺人,不合規矩。趙涵是要殺但必須由朱啟文親自動手。兩位殺手在殺趙涵的時候,周應群(趙志偉 飾)暗中幫助林昔(歐豪 飾)狙擊了兩位殺手。林昔命人保護趙涵回府,他找到周應群,邀請他看電影。林昔在電影院等著周應群,卻遲遲不見他歸來。趙涵赴鴻門宴的時候與武田握手的照片被抓拍下來,朱啟文拿著這個照片交給邢立憲,他看著這個照片表示憑此照片動不了趙涵。朱啟文表示今日有個狙擊手打攪了他的飯局,這筆賬要算到軍統身上。邢立憲表示沒有下此命令,但他猜到是誰暗中保護林昔。朱啟文并不在乎是否他下的命令,但東西都經過了趙涵的手,他知道多少內情誰心里都沒有數,他要挾邢立憲倒賣愛國人士的軍備一樣是死罪,讓邢立憲管好下屬。邢立憲收起照片,說他的人去銀行提貨發現有76號人跟蹤,要求朱啟文除掉76號的人。周應群在盯梢朱啟文的時候,意外發現自己的上級邢立憲經與朱啟文碰面,他質問邢站長是怎么回事?邢立憲提醒周應群以后擅自行動的時候不要留下痕跡,邢立憲表示與朱啟文走的越近就會找到更有價值的東西更有可能朱啟文也會變成抗日的力量。觀影結束眾人提議他們模仿三劍客,林昔表示三劍客最終死了。趙涵看到自己與日本人握手的照片被登報,大街小巷都是這個新聞,他心情低落與林昔到地攤吃飯,他認為現在的世道今非昔比,林昔則認為世道是靠他們引導的,家仇國恨不會忘,他不在乎報紙怎么說。軍統一隊隊長楊森來到上海,周應群不足為奇,在學校楊森排名第一在周應群之上,現在生意風生水起引起同事羨慕,但他的出現引起周應群懷疑。楊森不太合群,連站長給沏茶都不給面子。周應群拿出報紙對趙涵與日本人的事懷疑有預謀的陷害,邢立憲直接無視報紙,聲稱這個事情已經有人接收,并拉著周應群下棋。周應群看出邢立憲故意牽制他下棋。楊森找了一個地點正瞄準趙涵。周應群此時收到提貨電話,謊稱去處理一下,他第一時間開車趕往趙涵的就餐位置,還是晚了一步,趙涵被射中一槍,林昔扶著趙涵坐上車緊急離開,叮囑林昔不要去醫院和家,是誰殺趙涵回頭給他解釋。林昔用多個黃包車掩護轉移趙涵。楊森刺殺失敗,他告訴邢立憲站立有內鬼,由于沒有證據他不能動,而邢立憲表示馬上就有。邢立憲向王慕清詢問周應群的去向,他謊稱去買栗子。周應群帶著兩包栗子回站里,楊森并不相信這個借口,直接拿到他的車鑰匙到車內檢查,未發現問題。周應群身為周將軍的兒子,他早已換好輪胎和清洗車內,證據全部消失。趙涵深受重傷來到順瑞祥,老袁直接為他手術。李云飛(任宥綸 飾)聽聞師父趙涵受了重傷這時朱啟文的人又在碼頭鬧事,他連忙帶人趕往碼頭。碼頭的解封令到手朱啟文故意讓人到碼頭鬧事而且他不在乎日本人知道他還與軍統有聯系,一碗飯吃不飽。蘇楠(張慧雯 飾)聽聞趙涵受傷和林昔失蹤,現在朱啟文趁機發難,蘇楠定會想辦法救趙涵。周應群經調查發現無電話和電報通知,站里不可能直接執行鋤奸令,懷疑有人搞鬼。趙涵醒來擔心家里的情況,讓林昔想辦法通知弟兄,要忍。金爺警告朱啟文不要亂了江湖規矩,趙涵未定性他就急忙搶地盤,未免太心急。朱啟文借著趙涵與日本人交易之事,他在為民除害而且不會壞了幫里規矩。多個幫派開始欺壓李云飛他們,連黃包車的生意也收回。趙太太來到此處,表示來看看自家的孩子,為李云飛撐腰,朱啟文的管家趁機敲墻角,被趙太太懟回。蘇楠請出趙太太才挽回了剛才局面。林昔悄悄找到蘇楠,感謝她做的這一切。他猜到這是有人誣陷趙涵是漢奸,蘇楠告訴他,軍統還會有第二次第三次刺殺。林昔的手下被朱啟文打個半死,最后說出趙涵的下落。林昔悄悄回到棺材鋪,老袁邊干活變悄聲告訴他快點走,林昔前腳剛離開,四人拿著刀進屋搜查。